Me presento Soy Luis Miguel

Hilos personales
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Foto Finish de una empresa
Cada persona tiene sus pequeñas marcas para entrar en una empresa, algunos simplemente por el Yield, otros por un fair value, y por cualquier otra técnica.

Casualmente mirando por internet me encontré una regla para invertir a corto plazo que me llamó la atención y pesé en si eso funcionaría. Le hice una pequeña modificación y la regla quedó de la siguiente manera:

  1. El valor debe estar por debajo de su media de 5 días
  2. Tres días seguidos haciendo mínimos. Consideramos como mínimo el valor más bajo de cada día.
  3. Al caer de su medía rápida de 5 días, supondremos que está en una corrección. Y si lleva 3 días cayendo, la probabilidad de rebotar es importante.
    Cuando se cumplen esas condiciones, compraremos al día siguiente, pero con una orden limitada: un orden por debajo del precio del cierre del día anterior.
    ¿Cuanto por debajo? 1 ATR de 10 días.

Para quien no lo sepa un ATR mide el rango dinámico de la acción, solo tenéis que buscarlo en google y tendréis una explicación más clara de lo que yo podría dar.

Pensé si esto se cumpliría, y entonces lo probé con mi propio dinero, y funciona a medias. Esto lo aplicaba si me interesaba quedarme con la acción y estaba por debajo de su fair value según morningstar.

El experimento que realicé no lo contabilicé, pero puedo decir de manera aproximada que suele funcionar entre el 20%-40% de las veces.

Aún siendo poco, lo bueno de este sistema es que lo he implementado en una hoja de calculo de google y al menos lo puedes usar para saber como se está comportando la acción y evitar comprar cuando la acción está cayendo.

La hoja es esta: Foto Finish - Cuando comprar una Acción - Google Tabellen

Explico por encima los puntos para el que le interese:

  1. El ticker de la acción según google.
  2. El número de días para que los valores cuadren dentro de los 21 días.
  3. Son los mínimos de sesión de cada día. En rojo valores mayores que el día anterior y en verde menores.
  4. La media de 5 días hasta esa fecha. En rojo media superior al valor de cierre de ese día, y en verde menor.
  5. El último valor menos el ATR de 10 días, y el último valor menos la mitad del ATR de 10 días.
Para quien le pueda servir pues ahí queda la hoja de cálculo.

Saludos a todos.

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Estrategia con brokers

Lo de los brokers no es que lo tuviera muy pensado, pero poco a poco he ido aprendiendo y creo que tengo una estrategia aceptable.

No soy de bancos por lo que tenía que buscar brokers online y diversificar mi cartera.

Principalmente empecé con Degiro, aunque en algunos sitios no se habla muy bien de ellos.

También tenía algo en OreyTrade que había utilizado para un par de operaciones en el 2014.

Así que para Acciones Españolas me quedo con clicktrade (OreiTrade también valdría, porque las condiciones son muy similares).

Luego para acciones Europeas y ETFs (por tener en algunos comisiones 0) pues estoy usando Degiro.

Y por último para acciones en moneda no Euro, usaré Interactive Brokers. Me parece interesante las bajas comisiones y la garantía que tiene.

No me obsesiono si paso los límites de cada uno de los fondos de seguridad. Ahora solo me quedaría ir organizando la cartera desde que la empecé, que tampoco me corre prisa.

Por último el dinero que tengo en Fondos de Inversión lo seguiré gestionando a través de Selfbank.

También apunto que he hecho un screener de empresas para seleccionar aquellas que me interesan según mis parámetros, y la primera acción escogida ha sido Boeing (BA) que en un par de días ha ido espectacularmente. También quería vender las acciones de Toronto Dominion Bank que compré hace tres meses y por lo tanto tenía menos idea que ahora, y la descarto porque paga el dividendo en moneda local (dolares canadienses) que los convierte a dólares, y Degiro me los convertía a Euros y la segunda razón es que me retienen un 25% y como dije al principio estas acciones no me interesan en mi cartera. Así que vendidas @52,15. En aumento de precio está bien, pero como el dolar ha bajado tanto, la rentabilidad global no ha sido mucha (anualizada sin contar los dividendos es del 13%). Esta acción ha sido sustituida por FAF.

Pronto los resultados del mes de julio.

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Reflexiones de este mes de Julio

Las rentabilidades de este mes han sido:

VL: 785,17 y la TWR30: -0,42%, la de 90 días TWR90:-2,04%

Este mes la caída del Dolar, teniendo una exposición alta a el, pues se ha notado en la cartera.

Este mes he empezado a crear mi propio screener de empresas, y empezar a analizarlas, más allá de elegirlas por lo que vea en este foro o en cualquier otro sitio.

Eso me ha hecho vender Toronto Dominion Bank, por la rentención de Canadá, y sustituirlo por NYSE:FAF, además gracias a este screener he añadido NYSE:BA.

Curiosamente estando en máximos estas dos empresas son las que mejor se han comportado.

En la estrategia que tengo de fondos (esta la llamaré SMGA), añadiré movimientos al final de mes según haya subido o bajado respecto al mes anterior. Si sube, sacaré el porcentaje de subida, si baja, pues meteré el mismo porcentaje, y si hay un movimiento brusco a la baja pues meteré el doble. Si las cantidades no llegan al mínimo pues meteré o sacaré el mínimo.

Otro aprendizaje que he tenido este mes ha sido con la compra de Teekay, lo hice con una pequeña participación cuando estaba cayendo a saco y casi ha duplicado precio. Lo interesante es que paga un pequeño dividendo, y aunque cotiza en la bolsa de Nueva York, es una empresa Noruega, por lo que no tiene retención de dividendo. Así que una vez que tengo el screener que estoy haciendo de USA, me tengo que poner a analizar empresas de UK, Amsterdam y Noruega. Por ahora con esto iré bastante servido.

Cuando ya estaba finalizando este texto, pues he visto la caída de TEVA, y me ha pillado dentro. Esto tenía que ocurrir tarde o temprano, lo bueno es que de esto puedo aprender y como no necesito el dinero, no voy a ir con el ratón a vender directamente, puedo esperar y tomar una decisión sosegadamente.

Eso es todo por hoy, mañana ya pondré como han quedado mis posiciones de este mes.

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Toca hacer resumen del mes de Agosto. Y este mes se ha notado una corrección, además de la bajada del dolar que al estar gran parte de la cartera en dólares pues también lo he notado. Los datos nos han dado un baño de realidad.

A 1 de Septiembre: VL: 761,59431, TWR30: -3,02814%

Desde mayo la inversión total debe estar en torno al -6%. Algo estoy haciendo mal en mi hoja de cálculo que no me está calculando bien estos datos.

Aquí puedes ver la evolución del valor liquidativo:

Estoy construyendo una base de datos de empresas para invertir a partir del excel de Dividends Champions. Mi idea es agrupar las empresas por datos que dependan de sus fundamentales para poder compararlas sin que influya la moneda, así será más fácil saber en cual invertir en cada momento.

Por ahora la selección que realicé en Julio me ha ido bastante bien, incorporé NYSE:FAF y NYSE:BA.

Como estoy haciendo bastantes operaciones al mes, entre 5 y 10, porque estoy construyendo todavía la cartera y porque cuando veo alguna empresa interesante a tiro pues también invierto en ella.

Dejo la cartera a 31 de Agosto:
AMUNDI INDEX MSCI EUROPE AE CAP LU0389811885 9,60%
AMUNDI INDEX J.P. MORGAN GBI GLOBAL GOVIES LU0389812933 7,92%
Vanguard Dividend Appreciation ETF NYSEARCA:VIG 7,66%
Pictet-EUR Short Mid-Term Bonds R LU0167160653 7,44%
Xetra-Gold DE000A0S9GB0 4,11%
National Grid plc LON:NG 2,81%
Compass Minerals International, Inc. NYSE:CMP 2,66%
Exxon Mobil Corporation NYSE:XOM 2,46%
Teva Pharmaceutical Industries Ltd (ADR) NYSE:TEVA 2,45%
SPDR Gold Trust (ETF) NYSEARCA:GLD 2,25%
Gesconsult Corto Plazo FI ES0138922036 2,06%
B&G Foods, Inc. NYSE:BGS 1,99%
General Mills, Inc. NYSE:GIS 1,94%
Michael Kors Holdings Ltd NYSE:KORS 1,88%
International Business Machines Corp. NYSE:IBM 1,87%
Verizon Communications Inc. NYSE:VZ 1,81%
Siemens Gamesa Renewable Energy SA BME:SGRE 1,64%
Williams-Sonoma, Inc. NYSE:WSM 1,58%
Teekay Corporation NYSE:TK 1,52%
Vanguard Emerging Markets Stock Index Fd NYSEARCA:VWO 1,22%
PANDORA A/S CPH:PNDORA 1,18%
Iron Mountain Incorporated (Delaware) REIT NYSE:IRM 1,08%
QUALCOMM, Inc. NASDAQ:QCOM 1,08%
New Gold Inc. (USA) NYSEMKT:NGD 1,03%
Fingerprint Cards AB STO:FING-B 1,03%
Boeing Co NYSE:BA 0,99%
Archer Daniels Midland Company NYSE:ADM 0,94%
Pfizer Inc. NYSE:PFE 0,93%
AT&T Inc. NYSE:T 0,90%
CF Industries Holdings, Inc. NYSE:CF 0,90%
First American Financial Corp NYSE:FAF 0,88%
Koninklijke Ahold Delhaize NV AMS:AD 0,87%
Imperial Brands PLC LON:IMB 0,86%
RLJ Lodging Trust NYSE:RLJ 0,83%
GameStop Corp. NYSE:GME 0,83%
Petrofac Limited LON:PFC 0,82%
Amundi IS MSCI Pacific ex Japan LU0390717543 0,82%
DCP Midstream LP NYSE:DCP 0,82%
Galp Energia SGPS SA ELI:GALP 0,80%
Vanguard FTSE Developed Europe UCITS ETF IE00B945VV12 0,72%
Francesca’s Holdings Corp NASDAQ:FRAN 0,65%
Simon Property Group Inc NYSE:SPG 0,65%
Vanguard FTSE Emerging Markets UCITS ETF IE00B3VVMM84 0,41%

También estoy cambiando de opinión respecto a ciertas empresas que compré y por lo tanto cuando se pongan a tiro las venderé.

La operativa con Interactive brokers ya me empieza a resultar familiar, por lo que estoy montando la cartera en dólares y libras allí. Con el tiempo vaya vendiendo lo que tengo en Degiro y lo iré traspasando a IB.

Puedo decir que con los pocos meses que lleva la cartera ya está tomando una estructura que me gusta y que cada mes que pasa voy aprendiendo algo nuevo.

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Buenas Luis Miguel, ante todo enhorabuena por la cartera, muchas cosas han cambiado desde finales de abril, cuando empezaste tu hilo.

Creo que has sido de los más activos en estos meses con diferencia, por lo menos públicamente :wink:

Si no te importa me gustaría saber cuales son las empresas sobre las que has cambiado de opinión, la verdad es que ando detrás de alguna de ellas…

Compass Minerals International, Inc. NYSE:CMP parece que se va para arriba definitivamente

Petrofac Limited LON:PFC ¿qué te llevo a elegirla, me imagino que la bajada de precio? ¿no crees excesiva su deuda? ¿No ves mejor a TRE en España si baja un poco más?

Exxon Mobil Corporation NYSE:XOM ¿la petrolera que más fuerte te parece?

Teva Pharmaceutical Industries Ltd (ADR) NYSE:TEVA ¿no tienes miedo a que se hunda en los infiernos con sus deudas? La estoy esperando por debajo de 15

Gracias por adelantado por tu tiempo y compartir el gran trabajo que estás haciendo a lo largo de este año

Un saludo

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Gracias serginho, en este tiempo he aprendido mucho y también creo que me he equivocado en algunas cosas.

En general lo que ha cambiado es mi perspectiva de inversión, ¿a qué me refiero? Pues que antes casi solo buscaba buenos precios y buenos yield. Ahora busco un conjunto de cosas entre las que se encuentra el crecimiento del dividendo, la deuda, el Dividendo/Free cash flow, … es una lista de varios parámetros que ponderados me dan una lista de empresas a invertir. Cuando lo tenga listo del todo lo explicaré.

No pretendo dar lecciones de inversión ni ser un entendido en el tema, sobre Compass fue la primera inversión de la cartera porque me pareció a buen precio, leí algo de ella que me interesó y empecé por ahí. Durante todo el verano ha bajado mucho y ahora empezará a subir con el invierno. Si el invierno es duro en Estados Unidos la veremos en máximos.

Como esta empresa es cíclica para el crecimiento del principal no me vale. Algo que también tengo en cuenta en las inversiones son dos cosa, cuanto antes aumentes el capital más dividendos recibirás, y luego si tengo muchas ganancias por revalorización de acciones tendré que pasar por hacienda. Así que desde mi humilde opinión lo interesante es buscar empresas que suban su cotización.

Pues si te digo la verdad hice una pequeña incursión en libras y sin mirar mucho me lancé a por esta empresa, esto fue el 21 de julio. Probablemente me he equivocado pero el screener de acciones de UK todavía no lo tengo listo. Razón fué un impulso.

Pues por ahora me cuadran los datos que veo de ella, como te he dicho antes chevron la he vendido y Shell no la vi en precio por la que no la compré. Cuando tenga liquidez para UK estaré al acecho. Ahora prefiero concentrarme en Euros y Dólares para que la bola aumente más rápido.

TEVA la tenía para Dividendo y después de hundirse compré un poco más sobre los 17,9. La primera compra que hice fue en 31,1 luego fui comprando cuando fue bajando. Ahora ha pasado a Value, y esto significa que la venderé cuando la vea a buen precio. No la analicé adecuadamente y esto es lo que pasa.

Veo difícil que se hunda de 15 (aunque nada es imposible), y espero que recupere unos niveles normales de 25-30$, entonces supongo que venderé.

Siento no darte muchas más razones de peso, y que nadie se tome esto como un consejo de inversión ya que yo soy lo peor con los números.

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¿Y todo esto lo tienes automatizado? Si es así, me gustaría que explicases de donde obtienes los datos para incorporarlos a la hoja de Google.

Gracias.

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Gracias por la respuesta Luis Miguel, por tu sinceridad y humildad.

Como decía un poeta inglés: “un hombre nunca debe avergonzarse por reconocer que se equivocó, que es tanto como decir que hoy es más sabio de lo que fue ayer.”

Yo creo que todos (absolutamente todos) nos hemos equivocado a lo largo de este camino, y seguiremos equivocándonos, aunque a veces nos cueste reconocerlo o necesitemos de otra persona que nos haga ver ese error, de ahí lo maravilloso de este blog y su continua enseñanza a todos sus lectores.

Un abrazo

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Buenas @cazadividendos, pues te comento que los datos los quiero sacar de morningstar y probablemente de otras webs si encuentro que es fácil sacar los datos, pero no lo voy a hacer con las hojas de Google ya que he probado varios métodos y al final no funciona correctamente. Con tiempo lo que voy a hacer es un prequeño programa que se descargue los datos y los exporte en un csv, luego que cada uno haga con esos datos lo que quiera.

Por ahora con los datos que ofrece la hoja excel de lista de compañías que pagan dividendo en USA es bastante completo y a estas empresas es a las que quiero añadir unos datos más para poder hacer el screener. Son más de 800 así que tengo que ver la forma de automatizarlo.

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Gracias serginho, tienes toda la razón. El equivocarse es humano, pero lo interesante es reconocerlo, porque sino nos estaríamos aferrando a una emoción de creernos superiores y eso a la hora de tomar decisiones con nuestras acciones puede ser peligroso porque podemos empecinarnos en algo que no nos va a beneficiar.

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Dos cosas que he aprendido en estos últimos días
Lo primero es que en Interactive Brokers me han pagado el primero dividendo que ha sido de Boeing, y me han retenido el 30%, como me ha parecido muy extraño y he puesto una pregunta, también he mirado los datos de la cuenta y no tenía activado la opción de doble imposición (está escrito de otra manera, así que espero que sea esa opción). Ya informaré si se ha arreglado o no.

Luego el segundo tema es que como en la estrategia SMGA, he añadido la opción de ser activo y venderé si sube y compraré si baja, me he dado cuenta de que tengo datos del valor liquidativo de dos días anteriores y que las suscripciones no son inmediatas, si son de ingreso de dinero son al día siguiente, y si son de traspaso pueden llegar a tardar hasta 1 semana. Con estos datos estoy metiendo el dinero a ciegas sin saber si ha subido o bajado.

Así que la estrategia la tendré que variar un poco, cambiando el dinero de fondo si la subida ha sido grande, o la bajada grande para que así compense hacer un traspaso entre fondos. Sino cualquier variación puede anular el efecto de comprar barato o vender caro.

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Hoy he vendido las acciones que tenía de Pfizer (NYSE:PFE) para ir quitando poco a poco las acciones USA de Degiro y pasarlo todo a Interactive Brokers.

También comparto la primera versión de la hoja de cálculo que uso por si a alguien le interesa seguir su cartera con google docs. Además con las aportaciones de cada uno solucionaré fallos y añadiré mejoras.

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Gracias LuisMi, menudo curro, me he mareado y todo.

Yo tengo bastante con la de Expansión (pena que solo sirva para España y no de la TAE) y me apaño con Investing. De todas maneras, es un puntazo que la compartas. Ojala le sirva a la gente y te lo gratifiquen.

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Buenas @antoniogarcia72, gracias por tu comentario.

Si te sirve la de expansión perfecto, solo he querido aportar mi granito de arena. Esta es la primer versión, pero estoy trabajando en otra donde te dará directamente los modelos D6 y 720 y además te dará los datos de hacienda de los dividendos y de las ganancias y perdidas, y te mandará un mail con el informe de tu cartera y con alertas según alguna acción suba o baje.

Un saludo.

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Lo del correo con alertas es una cosa muy interesante. Ojalá también existiera un bot de Telegram que te enviase un mensaje si un valor sube o baja de cierto umbral; creo que no existe.

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Buenas @spanish69 , sobre lo del bot de Telegram no se me había ocurrido, pero te puedo decir con certeza que es posible implementarlo en la hoja. Supongo que algún día lo haré pero por ahora no te puedo decir cuando ya que estoy investigando el tema.

Sobre información de bolsa y acciones este bot está muy bien: Telegram: Contact @unicornbaybot

Y sobre que te avisen si algún valor baja o sube de cierto valor lo puedes hacer con bot de ifttt + receta de ifttt.

Te dejo una receta por si la quieres copiar: Log in - IFTTT - Si el precio de AT&T baja de 38,2$ entonces te manda un mensaje a Telegram.

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No acabo de entender cómo va lo del IFTTT, pero gracias.

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Por si no lo conocéis, ING tiene un sistema de alertas que te notifica en el móvil si un valor sube o baja de cierta cotización. Va bastante bien.

Un saludo

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Básicamente el sistema conecta servicios tipo gmail con google drive y así muchos más. Lo que hace es que si ocurre algo entonces haz algo.

Un ejemplo es, si llega un correo con una etiqueta a mi gmail, entonces mándame un mensaje a mi telegram.

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Enhorabuena por tu hoja de cálculo, Luismi.

Yo estoy desarrollando otra para obtener más datos de las empresas. Actualmente consigo obtener muchos datos: ROA, ROCE, ROA, EPS, Payout, Price-to-book, Price/sales, Cash Machine (FCF/Revenue), Gearing, Dynamic Gearing, Interest Coverage, RPD, Dividends/FCF, payout, apalancamiento financiero, crecimiento de beneficios, ingresos y dividendos en los últimos 10 años, caja neta, deuda neta, caja neta por acción, net working capital, rotación de activos, márgenes de todo tipo…

Me compré el programa Abbyy Screenshot Reader, con el que puedo copiar un tabla y pegarla directamente en google sheets, y obtengo la mayoría de datos que necesito de Morningstar. Tardo unos cinco minutos en pegar las tablas y convertir los “,” en “”" y los “.” en “,” para que me lean todas las cifras de forma correcta. Los precios históricos, los obtengo poniendo la fecha de cierre financiero en google sheets, y con él llego a la capitalización bursátil también y los diversos ratios que contienen el precio de forma correcta y no con los precios a fin de año, que son los proporcionados por Morningstar.

Es el mejor resultado que he conseguido hasta la fecha, ya que no me fiaré nunca más de los comandos Importhtml para conseguir datos de tablas externas a google.