Alguien que pueda explicar o que haya usado la cuenta margen como funciona eso de pedir dinero prestado al broker para comprar acciones??
Entiendo que para usar margen, tienes que tener 0 euros en la cuenta, haces compra y te pones en negativo? o hay posibilidad de usar margen teniendo cash en la cuenta, rollo pedir un préstamo?
Mientras no devuelves el capital puedes pagar un interés por el dinero prestado que corresponde con EONIA +1,25%? Que te piden de garantías? la cartera?
Hola,
es muy sencillo, tu simplemente compra lo que quieras tengas o no tengas dinero en esa divisa.
El total se pondrá negativo y empezarán a contar los intereses al día siguiente. Una vez al més recibirás una liquidación con los totales. Regularmente te darán parciales pero no son descontados de tu cuenta hasta fin de més. Te dejo un ejemplo mio:
Solo ten cuidado de no “pasarte” porque si empiezas a estar al límite de tu margen (unos cálculos que nunca he entendido muy bien) te puede pasar que ellos deshagan posiciones para recuperar cash y que no te quedes al descubierto.
En mi caso, más o menos me permiten unas 2 veces y media de crédito sobre mi cartera.
Otra cosa muy interesante con IB es que puedo hacer una transferencia de miles de euros a mi cuenta bancaria sin tener nada de cash en la cuenta! Es como un préstamo con el aval de tus acciones. Muy, pero que muy interesante si necesitas dinero y no quieres vender nada!
Por eso siempre estoy tranquilo con los anuncios de “derrubes” que vienen en la bolsa. Si llega el caso de que todo cae un …digamos 40%… yo compraré mucho con el crédito, así de momento, estoy invertido al 100% sin perderme las subidas.
Muy muy interesante esto que comentas. Pero que muy interesante. ¿tu cuenta es margen? o margen cartera?
A ver si lo he entendido bien. Tu tienes en la cuenta:
EUR = 5000 euros
USA = 0 dolares
CHF = 0
Y haces una compra en USA, por 1000 dólares. A partir de ese momento, te empiezan a cobrar el 1,25% de interés en tu cuenta y tu para cancelar ese préstamo puedes , o pasar 1000 dólares de golpe o pasar 500 dólares a 500 dólares? poco a poco?
Por otro lado, te permite hacer un apalancamiento 2,5 veces tu cartera. Es decir. Si tu cartera es:
100k, podrías apalancarte 250 k???
Pero como somos conservadores, pensamos que va a venir una crisis del copon y nuestra cartera se va a quedar en 30k (-70%), por lo tanto entiendo que un apalancamiento de 90k sobre una cartera de 100k es algo muy conservador, ya que para que el broker empiece a cerrarte posiciones, debería valer menos de 30k???
Donde puedes ver el tipo de interés exacto que se te aplica?
Permíteme que rice un poco más el rizo, abusando de tu paciencia. En el caso que llegue hacer la declaración, modelo 720 famoso. Como declaras unas acciones compradas a crédito? Realmente ese activo es un préstamo , y los prestamos tengo entendido que no se declaran.
Se van añadiendo al margen dispuesto. Nueva deuda acumulada, que genera a su vez nuevos intereses. Importante tener en cuenta el factor interés compuesto de esta partida trabajando en tu contra.
Las acciones son tuyas, figuran en tu cartera y forman parte de tu patrimonio. El cómo hayas conseguido el efectivo para comprarlas es ya otra historia. La pregunta no es si tienes que declarar esas acciones, que SÍ tienes que hacerlo, como una posición más de tu cartera, la pregunta es (y es la cuestión que yo planteaba hace un tiempo en este mismo hilo) si se tiene que declarar el efectivo dispuesto como margen y en caso de hacerlo, cómo se habría de hacer.
Respecto al margen, no todas las acciones te van a proporcionar el mismo margen, de ahí que calcular el % de margen sea complicado. Aunque tengan el mismo valor en posición, pongamos por ejemplo 50K cada posición, no te procura el mismo margen una JNJ que un OTC por ejemplo por irnos a casos mas extremos para entendernos.
Por esto mismo puedes sufrir una bajada de valor en cartera y dependiendo de en que activo se sufra dicha bajada te puede suponer mayor o menor problema en la disponibilidad de margen.
Un saludo.
Tu puedes “devolver” ese dinero como quieras…poco a poco, de golpe, cambiando EUR a USD… etc… Siempre que estés en negativo en una divisa, te cobrarán intereses diarios.
A ver, aquí te he dado datos…un poco a ojo… los reales son que encontrarás en tu portfolio → Details y hay que clicar en el “+”
Te doy los mios (todo en USD):
Net Liquidation: 51652 (lo que vale mi cartera hoy)
SMA (esto, en IB está explicado pero no lo entiendo muy bien) : 25578
Buying Power: 140960 (Lo que puedo gastarme)
Available Funds: 35240 (Lo que puedo sacar con una trasferencia)
Initial Margin: 15766 (El margen del que no puedo bajar)
Yo creo que habría que hacerlo en caso que te tocara declarar por PATRIMONIO, para demostrar que no tienes tanto patrimonio. En caso contrario no habría que declarar nada.
Justo ayer le consulte eso a mi gestor referente a una inversión en Europa que hice en 2012 y que hicimos cogimos un préstamo para ello y la respuesta fue más o menos lo que te comento.
Si no me equivoco, cualquier ingreso en una divisa, como el cobro de un dividendo, reduce el préstamo. Es decir, tu saldo negativo en la divisa es el préstamo. Si recibes un dividendo, reduces el préstamo. Creo recordar que no hay una opción específica o concreta para cancelar el préstamo. por ejemplo, tampoco convierte los dólares del dividendo en euros automáticamente aunque la acción se haya comprado directamente desde euros (sin fxcon quiero decir).
si ayer tenias… -1000 USD, hoy tendrás… -1002 USD Asunto arreglado
Si llegas…a -2000 USD y tu margen es, digamos -1500 USD venderán acciones hasta equilibrar el asunto…
A tener en cuenta, si el índice de referencia sobre el que se aplica el diferencial está en negativo, como es el caso del EONIA ahora mismo en Euros, no te lo restan al diferencial. pagas el diferencial completo.
Yo ahora mismo tengo una deuda con interactive de 1/6 de mi cartera, y me parece muchísimo.
Cuando abrí la cuenta no tenía intención de apalancarme, pero por circunstancias he tenido que echar mano de ese dinero, tanto para comprar acciones como para repatriar efectivo.
También hay que tener en cuenta que no todas las divisas pagan el mismo interés, ahora mismo pagas más por apalancarte en $ que en €.
Pues creo que depende. Porque si pides un préstamo y con él te compras tres casas y con esa compra resulta que superas el nivel por el cual tienes que hacer declaración de patrimonio a hacienda se la trae al pairo que luego tú tengas deudas por ahí. Hacienda no te pide un balance de tus negocios, cuentas o como quieras llamarlo. Ella solo quiere saber que propiedades tienes, tus bienes y su valor. Así que si por un lado tienes 100K en acciones que sumados a tus propiedades de ladrillo y a otras posesiones o bienes superan el nivel de patrimonio para declarar, le va a dar igual si por otro lado debes 50K por disposición de margen. Otra cosa como te digo, es el efectivo del préstamo en sí, que en realidad en tu cuenta aparece como negativo por ser deuda, y por lo tanto se entendería que no es un activo en positivo como tal, si ese préstamo no aplica para obtener desgravación ni ventaja fiscal alguna se podría entender que no habría porqué mencionarlo en declaración alguna. Yo he consultado este punto en la delegación de hacienda y no tienen ni idea realmente de que les hablas. Imagino que en alguna delegación mas “importante” en la que puedan haber tenido contacto previo con estos temas quizás sepan dar menor respuesta al tema. O bien habría que hacer una consulta vinculante que sería la forma de salir de dudas definitivamente. Yo tengo aparcado este tema del margen por este motivo, esperando a entrar en 2020 con idea de que la disposición y liquidación del margen entren en el mismo año e intentar así no pillarme los dedos con el tema fiscalmente hablando. Quizá sea un poco drástica la decisión, pero prefiero pecar de cauto en este tema.
